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某交易者以0.0203(汇率)的价格出售20张在芝加哥商业交易所集团上市的执行价格为1.62的GBD/USD美式看涨期货期权(1张GBD/USD期货期权合...
某交易者以0.0203(汇率)的价格出售20张在芝加哥商业交易所集团上市的执行价格为1.62的GBD/USD美式看涨期货期权(1张GBD/USD期货期权合...
admin
2020-12-24
2
问题
某交易者以0.0203(汇率)的价格出售20张在芝加哥商业交易所集团上市的执行价格为1.62的GBD/USD美式看涨期货期权(1张GBD/USD期货期权合约的合约规模为1手GBD/USD期货合约,即62500英镑),当GBD/USD期货合约的价格为1.5879时,该看涨期权的市场价格为0.0119,如果该交易者此时选择对冲平仓的方式了结期权,则该交易者的平仓收益为()美元。
选项
A.10500
B.14875
C.25375
D.40125
答案
A
解析
当GBD/USD期货合约的价格为1.5879时,低于执行价格1.62,买方不会行使期权,该交易者此时选择对冲平仓的方式了结期权,平仓收益=(卖价-买价)×手数×合约单位=(0.0203-0.0119)×20×62500=10500(美元)。
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