2. 财务会计
  3. 4月1日，现货指数为1500点，市场利率为5%，年指数股息率为1%，交易成本总计

4月1日，现货指数为1500点，市场利率为5%，年指数股息率为1%，交易成本总计

昕玥2019-12-17  59
问题 4月1日，现货指数为1500点，市场利率为5%，年指数股息率为1%，交易成本总计为15点。则（ ）。
选项 A.若考虑交易成本，6月30日的期货价格在1530点以下才存在正向套利机会B.若不考虑交易成本，6月30日的期货理论价格为1515点C.若考虑交易成本，6月30日的期货价格在1530点以上才存在正向套利机会D.若考虑交易成本，6月30日的期货价格在1500点以下才存在反向套利机会
答案BCD
解析由股指期货理论价格的计算公式得，理论价格=F（t，T）=S（t）[1+（r-d）×（T-t）/365]=1500×[1+（5%-1%）×3/12]=1515（点）。则无套利区间的上限为：1515+15=1530（点），下限为1515-15=1500（点），则其无套利区间为（1500，1530）。
转载请注明原文地址:https://ti.zuoweng.com/ti/1p2EKKKQ
相关试题推荐
随机试题