首页
财务会计
医药卫生
金融经济
考公考编
外语考试
学历提升
职称考试
建筑工程
IT考试
其他
登录
财务会计
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的执行价格为38元,套期保值比率为1,到期时间是半年,对应的无风险报酬率为4...
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的执行价格为38元,套期保值比率为1,到期时间是半年,对应的无风险报酬率为4...
admin
2020-12-24
25
问题
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的执行价格为38元,套期保值比率为1,到期时间是半年,对应的无风险报酬率为4%,则目前应该借入的款项为( )元。
选项
A、36.54
B、30.77
C、30
D、32
答案
A
解析
由于股价下行时对冲组合到期日净收入合计=购入看涨期权的净收入=40-38=2(元),组合中股票到期日收入为40×1=40(元),所以,组合中借款本利和偿还=40-2=38(元),目前应该借入的款项=38/(1+4%)=36.54(元)。
转载请注明原文地址:https://ti.zuoweng.com/ti/BnNKKKKQ
相关试题推荐
张某向陈某借款100万作为出资,与李某、王某成立一家普通合伙企业。2年后借款到期,张某无力还款。根据合伙企业法律制度的规定,下列表述中,正确的有()。A.经李某
债权人甲认为债务人乙怠于行使其到期债权给自己造成损害,欲提起代位权诉讼。根据合同法律制度的规定,下列各项债权中,不得提起代位权诉讼的有()。A.安置费给付请求权
甲公司欠付乙公司100万元的到期货款,乙公司欠付丙公司100万元的到期租金,乙公司遂要求甲公司直接向丙公司签发一张100万元的银行承兑汇票。2020年 ...
自2020年初以来,A公司出现不能清偿到期债务,且资产不足以清偿全部债务的情况。2020年7月1日,人民法院裁定受理了A公司的破产申请,同时指定了管理人。...
根据对外贸易法律制度的规定,下列关于反倾销措施中价格承诺的表述中,正确的有()。A.倾销进口产品的出口经营者在反倾销调查期间,可以向商务部作出改变价格或者停止以
根据对外贸易法律制度的规定,下列关于货物进出口的表述中,不正确的是()。A.商务部基于监测进出口情况的需要,可以对部分自由进出口的货物实行进出口自动许可并公布其
根据反垄断法律制度的规定,市场支配地位是指经营者在相关市场内具有能够控制商品或者服务(以下统称“商品”)价格、数量或者其他交易条件,或者能够阻碍、影响其他...
根据反垄断法律制度的规定,认定具有市场支配地位的经营者以不公平的低价购买商品时,可以考虑的因素有()。A.购买价格是否明显低于同一经营者在其他相同或者相似市场
根据反垄断法律制度的规定,具有市场支配地位的经营者的下列行为中,不属于滥用市场支配地位行为的有()。A.因清偿债务,以低于成本的价格销售商品B.因交易相对人有
根据反垄断法律制度的规定,禁止具有市场支配地位的经营者没有正当理由,以低于成本的价格销售商品。下列各项中,属于以低于成本的价格销售商品的“正当理由”的有()。A
随机试题
10岁男孩,走路挺腰。查体:腰椎棘突叩击痛(+),拾物试验(+)。X线片示:腰2
可以设定行政许可的事项包括( )。
患儿8岁。发热2周,食欲差,乏力,近2日高热,头痛,喷射性呕吐.1日来烦躁,嗜睡
D
GIS评价是在GIS测试的基础上,系统技术评价指标包括()
若产品质量特性的均值μ与公差中心M不重合,当│μ-M│增大时,()。 A.不
肝癌结节向腹腔内破溃A.血性腹水B.腹水为渗出液C.腹水为漏出液D.腹水为脓性E.腹水介于漏出液与渗出液之间
患者,26岁,外感病邪,犯少阳证,症见寒热往来,胸胁苦满,食欲不振,中医诊断处方小柴胡颗粒。 小柴胡颗粒的功能为()A.发汗解表B.调和营卫C.疏风解表
属于硫苷类化合物的是A.红景天苷B.水杨苷C.芥子苷D.腺苷E.牡荆素
关于华法林的使用,下列说法正确的为A.假如忘服1次华法林,只要在第二天把漏服的华法林和当天的常规剂量一起服用即可B.如果漏服数天,就必须按照停药后重新开始服药