首页
财务会计
医药卫生
金融经济
考公考编
外语考试
学历提升
职称考试
建筑工程
IT考试
其他
登录
金融经济
假定目前市场上l年期零息国债的收益率为10%,1年期信用等级为B的零息债券的收益率为15.8%,且假定此类债券在发生违约的情况下,债券持有者本金或利息的回...
假定目前市场上l年期零息国债的收益率为10%,1年期信用等级为B的零息债券的收益率为15.8%,且假定此类债券在发生违约的情况下,债券持有者本金或利息的回...
admin
2020-12-24
32
问题
假定目前市场上l年期零息国债的收益率为10%,1年期信用等级为B的零息债券的收益率为15.8%,且假定此类债券在发生违约的情况下,债券持有者本金或利息的回收率为0,则根据风险中性定价原理,上述风险债券的违约概率约为( )。
选项
A.2.5%
B.5%
C.10%
D.15%
答案
B
解析
假设一旦违约,债券持有人将一无所有,即回收率0=0,则上述评级为B的零息债券在1年内的违约概率:P=1-(1+10%)/(1+15.8%)=1-0.95=0.05。
转载请注明原文地址:https://ti.zuoweng.com/ti/WdUKKKKQ
相关试题推荐
购买存货可以延迟付款,在资产负债表上表现为应付账款,是因( )的存在。A.企业信用B.长期销售增长C.供销关系D.商业信用
杠杆比率不包括( )。A.资产负债率B.负债与所有者权益比率C.利息保障倍数D.贷款比率
( )不是长期偿债能力分析的指标。A.资产负债率B.负债与有形净资产比率C.利息保障倍数D.流动比率
贷款分类除了帮助识别贷款的外在风险以外,还有助于发现信贷管理、内部控制和信用文化中存在的问题,从而有利于银行改善信贷管理水平。( )
资产转换理论带来的问题主要包括( )。A.自偿性贷款随经济周期而决定信用量,会加大经济的波动B.贷款平均期限的延长会增加银行系统的流动性风险C.经济波
下列公式中正确的有( )。A.有形净资产=所有者权益+无形资产B.利息保障倍数=(利润总额-利息费用)/利息费用C.速动资产=流动资产-存货-预付账款一待
企业在工商管理部门登记的注册资金称为( )。A.股本B.资本金C.实收资本D.资本公积金E.净资产
具有代表性的信用风险量化模型包括( )。A.5CsB.穆迪的RiskCalcC.穆迪的CreditMonitorD.KPMG的风险中性定价模型
关于行业风险分析的说法,正确的是( )。A.行业风险分析的目的是识别同一行业中所有企业所面临的主要风险B.然后评估这些风险将会对行业的未来信用度所产生的
以下关于风险预警方法表述不正确的是( )。A.黑色预警法只考察警素指标的时间序列变化规律,即循环波动特征B.蓝色预警法侧重定量分析,根据风险征兆等级预报整
随机试题
根据《锅炉大气污染物排放标准》,对于14MW(20t/h)的燃气锅炉,其烟囱最低
进行关节活动度测定的注意事项不包括 A.保持正确体位 B.被动运动关节时手法
肺肿瘤中属于神经内分泌肿瘤的是 A.错构瘤 B.黏液表皮样癌 C.腺样囊性
根据民事诉讼法规定,适用专属管辖的诉讼案件有:
绿色物业管理的宗旨包括()。
世界历史表明,实现国家的工业化主要有两条道路:一条是资本主义工业化的道路,一条是
肝阳化风,热极生风,阴虚动风,血虚生风,均能见到的症状有A.四肢麻木B.眩晕耳鸣C.舌红少津D.形体消瘦E.筋脉拘急
李先生,45岁。以“间断巩膜黄染伴腹胀2年,加重1周”之主诉入院。患者2年前无明显诱因出现巩膜黄染,伴有腹胀,在当地医院诊断为酒精性肝硬化。1周前患者上述...
王老板多年经商,资产过亿,富甲一方。他希望对其个人财产提供最高层次的经营管理,是符合王老板要求的个人理财服务类型是( )A.大众银行大众理财B.富裕银行贵宾理
甲投资者同时买进一只股票的看涨期权和看跌期权,该投资策略适合的情形有()。A.预计标的股票市场价格将小幅下跌B.预计标的股票市场价格将大幅上涨C.预计标的