首页
财务会计
医药卫生
金融经济
考公考编
外语考试
学历提升
职称考试
建筑工程
IT考试
其他
登录
外语考试
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的
shuhaiku
2020-05-20
46
问题
在用复制原理对期权估值时,需要建立对冲组合,如果下行时的股价为40元,看涨期权的执行价格为38元,套期保值比率为1,到期时间是半年,对应的无风险报酬率为4%,则目前应该借入的款项为()元。A、36.54B、30.77C、30D、32
选项
答案
A
解析
由于股价下行时对冲组合到期日净收入合计=购入看涨期权的净收入=40-38=2(元),组合中股票到期日收入为40×1=40(元),所以,组合中借款本利和偿还=40-2=38(元),目前应该借入的款项=38/(1+4%)=36.54(元)。
转载请注明原文地址:https://ti.zuoweng.com/ti/KBPpKKKQ
相关试题推荐
尾矿库使用到最终设计高程前()年,应进行闭库设计,当需要扩建或新建尾矿库接续生产
从高炉安全生产的需要出发,富氧量是有限的,目前我国国内基本明确将富氧量控制在()
肾病综合征患者长期使用泼尼松时,用法为隔日清晨给药一次,这种给药方法的原理是()
关于防火的基本原理下列说法错误的是( )。 A.设置密闭空间,减少通风 B.
煤矿发生煤(岩)与瓦斯突出事故时,需要及时采取相应的救护措施。下列关于瓦斯突出事
煤矿各地点的实际需要风量,必须使该地点的风流中的瓦斯、氢气和其他有害气体的浓度、
矿用通风机按结构和工作原理不同可分为轴流式通风机和离心式通风机两种;按服务范围不
煤矿工人在井下工作时,需要一个适宜的空气条件。因此,《煤矿安全规程》对此有明确的
模板工程的施工安全的重要性尤为突出,下列不属于模板分类的是()。 A.定型组合
爆破后应进行检查,需要由现场技术负责人、起爆组长和有经验的爆破员、安全员组成检查
随机试题
实验室进行样品检测时,当样品中待测物浓度低于检验方法的检出限时,一般采用下列哪种
人工挖孔桩的清单单独列项的有()。
净现值率主要用于投资额不等的项目之间的比较,净现值率越大,表明项目单位投资能获得
20世纪60年代中期后,在西方城市规划领域兴起了倡导性规划运动。这一运动的主旨就
下列关于有限责任公司的监事会的表述,不正确的是()。 A.公司的董事长、总经
氟牙症与釉质发育不全的区别主要为A.表现不同B.病因不同C.牙位不同D.牙面不同E.部位不同
学校文化由()构成。A.观念文化B.物质文化C.设施文化D.环境文化E.规范文化
股权投资基金尽职调查的核心内容为()A.法律尽调B.风险控制C.财务尽调D.业务尽调
下列关于管网试压和冲洗的说法中错误的是()。A.某消防给水管采用镀锌钢管,工作压力为0.8MPa,水压强度试验压力可以选取1.2MPaB.测试点设在管网最低
糖尿病患者,感冒高热后出现恶心、呕吐,化验检查血酮体5.2mmol/L(54.17mg/dl),CO2CP18mmol/L。该患者呕吐是由...